Alegerile parlamentare din 2019 în Republica Moldova - alegeri.md
 МониторингЭкономикаКомментарии

Результаты банковской системы и неблагоприятные кредиты

|версия для печати||
Юрие Готишан / 30 сентября 2011
ADEPT logo

Несомненно, из всех секторов национальной экономики банковскую систему можно считать самой стабильной, данный факт нередко отмечают и агентства финансовой оценки, международные доноры и иностранные инвесторы. И все же процентные ставки (как по депозитам, так и по кредитам) все еще высоки, таковыми их считают как экономические агенты, так и население в целом. Однако если сравнить с региональными системами, тогда данный показатель представляется достаточно разумным, учитывая риски и чрезмерную внешнюю уязвимость экономики. Процентные ставки снизились в номинальном выражении до исторического минимума в 16%. В реальном же выражении данный показатель достиг докризисного уровня. Соответствующая тенденция продолжилась и на протяжении первой половины 2011 года, ставка по кредитам в номинальном выражении достигла 14.2%, а в реальном выражении — 6.5%.

С одной стороны, уровень интеграции (проникновения) кредитов в экономическую систему достаточно скромен. Например, доля кредитов в ВВП составляет около 34%. Соответствующий показатель составлял даже 40% в 2007 году, однако в результате регионального экономического кризиса, затронувшего местный рынок, доля кредитов в валовом внутреннем продукте сократилась в 2008–2010 годы. С другой стороны, вероятно, более или менее ограничительная политика центрального банка Республики Молдова пошла лишь на пользу коммерческим банкам и экономике в целом, позволив избежать системного кризиса, и это на фоне участия банковских учреждений в разных рискованных проектах, в том числе ипотечных. Данный факт привел к выраженному росту доли неблагоприятных кредитов.

Вспомним, два года назад доля неблагоприятных кредитов в системе была достаточно высокой, составляя примерно 20% в общей структуре займов. Был и период (2006–2008 годы), когда коммерческие банки, прямо говоря, раздавали кредиты направо и налево, не выставляя особых условий, кредитуя в частности приобретение потребительских товаров, а также ипотечные проекты для девелоперов. В те годы был настоящий потребительский бум, а потребительские кредиты были в моде и могли быть получены с легкостью. Кроме того, значительная часть банков ринулась в ипотечные проекты, не взвесив тщательно всех дальнейших рисков и последствий, вследствие чего многие из них до сегодняшнего дня с трудом возвращают себе выданные тогда деньги (один банк даже обанкротился). Многие те кредиты и были отнесены в категорию неблагоприятных.

Более того, эксперты Международного валютного фонда в ходе последней оценочной миссии, состоявшейся 13–21 сентября, выразили озабоченность затягиванием принятия пакета необходимых законодательных поправок, призванных упростить реструктурирование банковских ипотечных кредитов, способствовать исполнению прав на залоговое имущество и завершению процедур неплатежеспособности дебиторов, соответствующая реформа была запланирована еще на 2010 год. По мнению представителей МВФ, быстрое утверждение правительством выработанных изменений и их принятие в срочном режиме в парламенте во многом способствовало бы сокращению доли неблагоприятных банковских кредитов и позволило бы добиться одновременного увеличения количества новых кредитов. Столь же необходимо незамедлительное принятие парламентом пакета законодательных проектов для разрешения трудной ситуации, в которой оказался Banca de Economii из-за его участия в урегулировании проблем, связанных с банкротством Investprivatbank.

Все же в конце августа доля неблагоприятных кредитов в банковской системе составила чуть более 9%, тогда как на начало года превышала 13%. Таким образом, после кризиса 2009 года система и банки стали более осмотрительными при выдаче кредитов, предоставляя займы под более жесткие условия к экономическим агентам и населению. И подобная сдержанность отмечается на фоне одного из самых высоких в регионе показателей ликвидации в банковской системе. Сейчас потребительский кредит получить намного труднее, чем два-три года назад.

Естественно, величина соответствующего показателя влияет и на кредитную политику банков, которые практикуют более высокие процентные ставки, дополнительные/смежные или административные выплаты и др. Как правило, неблагоприятные кредиты или их доля в общей структуре выдаваемых банками займов являются одним из основных мотивов высокой процентной ставки. В то же время чем выше ставки по кредитам, тем больше риск увеличения доли неблагоприятных кредитов. А практикую более высокие ставки, банки пытаются обеспечить себе доходность или в самом худшем случае сократить убытки.

В нынешних посткризисных условиях риск, связанный с кредитованием, все еще достаточно высок. По этой причине высокие процентные ставки по кредитам действительно оправданы так называемыми премиями за риск, которые существенно выросли. Однако коммерческим банкам следует быть более избирательными при кредитовании экономических агентов и населения, потому что они находятся в разных кредитных ситуациях. Несмотря на кризис, положение некоторых фирм или компаний не столь уж плохо. Однако слишком высокие ставки по кредитам могут способствовать ухудшению финансового положения банков, что не входит в их интересы. Следовательно, коммерческим банкам целесообразно более адекватно оценивать риск при кредитовании, быть более избирательными и соглашаться на более низкие процентные ставки по более надежным кредитам. В противном случае доля тех же неблагоприятных кредитов может оставаться на высоком уровне еще долгое время.

Безработица — между реальностью и статистикой Сюита кризисов и молдавские банки